#AIInfraEarningsWatch

Сьогодні вранці SpaceX оприлюднила свій перший фінансовий звіт після виходу на біржу. Основні фінансові показники були значно кращими за ринкові очікування, а звуження збитків у їхньому AI-бізнесі було сильнішим, ніж очікувалося, але капітальні витрати, пов'язані з ШІ, перевищили очікування. Після оголошення прибутків ціна акцій SpaceX знизилася після робочого часу. 6 серпня SpaceX також розблокує до 911,5 мільйона акцій, що становитиме 20% від загальної кількості розблокованих акцій. З огляду на «змішані прибутки» та «розблокування трильйонів юанів у циклі розблокування трильйонів юанів», що ви думаєте про ціну акцій SpaceX у майбутньому? #财报观察员: Змішані результати, розблокування наближається! Що ви думаєте про майбутнє SpaceX?

#NVIDIA щойно запровадили бомбу з фінансуванням ШІ у $500 мільярдів, і ринок не святкував. $NVDA впав на 2,86% за одну сесію, знищивши приблизно $70 млрд з ринкової капіталізації, тоді як спред на 5-річних CDS підскочив на 5,3 базисних пунктів. Ця реакція говорить мені щось важливе: Волл-стріт обожнює історію про ШІ, але починає сумніватися, скільки важелів криється під нею. Дженсен Хуанг не просто виписує чек на $500B. За повідомленнями, модель передбачає допомогу великих керуючих активами, таких як Blackstone і BlackRock, яка може надавати капітал компаніям, що купують GPU та будують величезні AI-дата-центри. Уявіть це як іпотечний ринок для інфраструктури ШІ. Можливість величезна. Але ризик теж є. Якщо компанії активно позичатимуть для купівлі обчислювальної інфраструктури, тоді як майбутні доходи від ШІ не зростуть достатньо швидко, той самий фінансовий двигун, що прискорює бум, може посилити негативні наслідки. І криптовалюта вже відчуває свої наслідки. Децентралізовані обчислювальні бренди, такі як $RNDR і $TAO, отримують короткострокову увагу та обсяги, але величезний інституційний капітал, що надходить у централізовану AI-інфраструктуру, може тимчасово відтягнути ліквідність від криптовалюти. Я не ганяюся за наративом ШІ лише тому, що свічки рухаються. Я б краще дочекався, поки важіль, оцінки та реальний попит стануть зрозумілішими. ШІ може залишатися однією з найбільших історій зростання цього циклу. Але наступна можливість може з'явитися, якщо зрозуміти, куди йдуть гроші, а не просто слідувати за ажіотажем. #AIInfraEarningsWatch #CPIToResetFedBets #Nvidia500BAIInfra

#SpaceXShortCovering $XSPCX 🚀 З'являються помітні ознаки короткого покриття для SpaceX Після різкого зростання акцій SpaceX протягом двох поспіль сесій понад 250 мільйонів акцій наразі утримуються на коротких позиціях — це приблизно 16% від загального обсягу торгованих акцій. 📈 Якщо ціна продовжить зростати, шорт-продавці можуть бути змушені викупити акції, щоб закрити свої позиції, що створить додатковий тиск на покупки і підняє ціну ще більше.

Попит на ШІ стає фінансовим тестом. Nvidia підписала меморандуми про взаєморозуміння з Apollo, BlackRock, Blackstone, Brookfield, Goldman Sachs та KKR для створення незалежних платформ із залученням понад 500 млрд доларів стороннього капіталу для інфраструктури ШІ. Це не один фонд і не 500 мільярдів доларів доходу Nvidia. Остаточні угоди залишаються в очікуванні. Терміни, поєднання боргу та капіталу та зобов'язання партнерів залишаються нерозголошеними, а у релізі не уточнюється, чи надасть Nvidia якісь гарантії. Мета полягає в тому, щоб розглядати обчислення Nvidia як інфраструктурний актив, створений для генерації довготривалого доходу, пов'язаного з використанням, допомагаючи клієнтам фінансувати GPU та дата-центри. Intel обирає інший шлях. Було запропоновано андеррайтинг акцій у 15 млрд доларів для загальних корпоративних цілей, включаючи капітальні витрати та оборотний капітал. Андеррайтери можуть придбати ще $2.25B протягом 30 днів, збільшуючи потенційний валовий розмір пропозиції до $17.25B. На момент оголошення Intel не встановила ціну на пропозицію, тому остаточна кількість акцій і розбавлення залишалися невідомими. · Nvidia спрямовує зовнішній капітал у напрямку попиту клієнтів · Intel залучає капітал для свого балансу та розширення · Одна модель ставить питання щодо використання та якості кредиту, інша — щодо розмивання та виконання Фінансування — це лише одне вузьке місце. IEA оцінює, що обмеження мережі можуть затримати близько 20% світової потужності дата-центрів, запланованої до будівництва, до 2030 року. Доступ до електроенергії, обладнання, будівництво та затвердження все одно визначають, наскільки швидко профінансовані проєкти стають придатними до використання обчислювальних ресурсів. Якщо GPU фінансуються як довгострокова інфраструктура, використання, цикли оновлення та залишкова вартість мають таке ж значення, як і загальний попит. Обидві акції впали за день, тоді як ринок продовжував обговорювати, чи може лише доступ до капіталу підтримувати поточні оцінки ШІ. Для криптовалют, пов'язаних із ШІ, більше фінансованих обчислень може розширити потужність, тоді як увага дедалі більше звертається до того, чи буде реальне використання та дохід. Що важливіше для наступного циклу ШІ: доступ до капіталу чи доказ того, що обчислення можуть себе окупити? #Nvidia500BAIInfra

Наступний тест інфраструктури ШІ стосується не стільки загального попиту, скільки того, де цей попит перетворюється на довготривалу економіку. Lumentum, CoreWeave, Coherent, Applied Materials та Cisco охоплюють оптику, хмарні потужності, чіпове обладнання та мережеві зв'язки, надаючи інвесторам кілька уявлень про один і той самий цикл витрат. На мою думку: самі накази можуть не вирішити дискусію. Конверсія доходів і підтримка маржі матимуть більше значення, адже вони показують, чи перетворюється інвестиція в потужність у цінову потужність, чи просто у більший обсяг. Подія SpaceX 20 серпня додає окрему перевірку ліквідності, і ще ~7% заблокованих акцій потенційно виходять на ринок. Це не поради, а просто аналіз. #AIInfraEarningsWatch

#SpaceXShortCovering SpaceX знову опинилася в центрі уваги, оскільки потужний відскок ставить шорт-селерів під зростаючий тиск. Після різкого падіння з максимумів після IPO акції SpaceX показали вражаюче відновлення. Нещодавно акції піднялися вище ціни IPO $135, а останнє ралі викликало припущення, що ведмежі трейдери можуть бути змушені зменшити або закрити свої короткі позиції. 🔥 Чому важливе коротке покриття? Коли трейдери коротко вводять акції, вони позичають акції і продають їх, очікуючи падіння ціни. Якщо ціна натомість зросте, трейдерам може бути довелося викупити акції, щоб обмежити втрати. Коли багато коротких позицій покриваються одночасно, додатковий тиск на покупку може прискорити рух вгору. SpaceX увійшла в це відновлення з незвично великою короткою позицією. Попередні дані показували, що близько 206 мільйонів акцій були продані коротко, що становить близько 32% від загального обсягу публічно торгованих акцій. Це створює потенціал значної волатильності, коли ціна рухається проти ведмежих позицій. 📊 Більший каталізатор Нещодавній значний термін дії блокування збільшив кількість акцій SpaceX, доступних для торгівлі. Замість того, щоб спровокувати масовий розпродаж, якого очікували деякі трейдери, покупці втрутилися, і акції сильно піднялися. Звіти свідчать, що SpaceX зросла близько 25% за три торгові сесії, що створює додатковий тиск на шорти. Однак це не означає, що акції можуть лише зростати. Наступне виклик — чи зможе SpaceX утримувати імпульс вище ключових цінових рівнів, поки ринок поглинає нові акції. Очікується ще одне повідомлення про блокування до 20 серпня, що може принести нову волатильність і новий тиск на продажі. 👀 На що трейдерам варто звернути увагу: • Зміни коротких відсотків • Обсяг торгівлі • Ціновий рух близько $135 та $150 • Інституційні закупівлі • Майбутні розблокування часток • Загальний настрій на ринку технологій #SpaceX #SPCX #ShortSqueeze #ShortCovering #Stocks #Trading #Investing #MarketUpdate #ElonMusk #TechStocks

#SpaceXShortCovering 🚀 #SpaceXShortCovering: Новий сигнал уваги ринку SpaceX продовжує привертати значну увагу у фінансовому та технологічному секторі, а нещодавня активність короткого покриття може додати ще один рівень динаміки ширшому обговоренню активів приватного ринку та космічних технологій. 📈 Коли короткі позиції зменшуються, ринкові настрої можуть швидко змінюватися. Якщо позитивні очікування продовжать зростати, покриття коротких позицій може посилити зростання цін у відповідних ринкових інструментах. Однак імпульс завжди слід оцінювати разом із ліквідністю, оцінкою, потоком новин та ширшими ринковими умовами. 🌍 SpaceX залишається одним із найбільш уважних імен у приватній технологічній екосистемі, що підтримується розвитком у сфері запускових послуг, супутникового зв'язку та довгострокової космічної інфраструктури. Її прогрес також утримує увагу інвесторів на майбутньому комерційних космічних технологій. 💡 Головний висновок: шорт-покриття може створити імпульс, але стійка сила залежить від реальних фундаментальних показників і стабільної довіри ринку. 💰 $5 бонус: Сильна тема для трейдерів і інвесторів, які стежать за наступним великим кроком на космічних ринках. #SpaceX #SpaceEconomy #MarketMomentum #PrivateMarkets

ЦЕЙ $SPCX PUMP НЕ Є БИЧАЧИМ СИГНАЛОМ $SPCX щойно піднялися з $108 до $133 після першого великого розблокування Саме це робить цю систему небезпечною Ринок прийняв на себе початковий шок пропозиції, шорти закрилися, а пізні покупці почали гнатися за цим рухом Тепер натовп думає, що ризик розблокування позаду Це не так Акції стали ліквідними — вони не зникли І з появою більшої пропозиції ринку все одно доводиться витримувати величезний тиск з боку інсайдерів Ось чому я думаю, що $133 НЕ ВИТРИМАЮТЬ Я дивлюся $105-110 як перший значний рівень падіння Якщо ця підтримка не вдасться, відскок, ймовірно, швидко розслабиться, оскільки пізні покупці вийдуть з гри, а на ринок з'явиться більше пропозиції для розблокування Це відкриває двері до моєї основної цілі: $85-95 Я попереджаю тебе #AIMemorySelloffEases #SpaceXShortCovering #BTCETHETFInflowsReturn

#SpaceXShortCovering Акції SpaceX відновилися після відкриття першого великого вікна блокування після IPO 6 серпня, незважаючи на побоювання, що працівники та ранні інвестори негайно продадуть великі обсяги акцій. Відновлення відбулося після волатильного тижня, який включав перший публічний звіт про прибутки компанії та різке падіння перед відкриттям. SpaceX повідомила про сильніше зростання доходів і менші, ніж очікувалося, втрати, але інвестори залишаються стурбованими величезним капіталом, необхідним для інфраструктури Starship, Starlink та ШІ. Сильне коротке позиціонування могло посилити відскок. Коли переповнена коротка угода рухається проти інвесторів, примусова покупка може спричинити швидке зростання навіть без суттєвого покращення фундаментальних показників. Це ускладнює визначення того, чи ринок справді переоцінює потенціал зростання SpaceX, чи просто реагує на шорт-покриття та активність опціонів. На мою думку, довгострокова історія компанії залишається переконливою, але якість ралі слід оцінювати за стійким обсягом, майбутнім грошовим потоком і виконанням — а не лише за ціновим імпульсом. Додаткові блокування також можуть призвести до збільшення пропозиції та волатильності пізніше цього року.

#财报观察员:空头回补成焦点,SpaceX后续怎么看? $SPCX не вийшов із небезпеки лише тому, що перше відкриття вдалося. Наступні хвилі постачання ще наближаються. 320 млн акцій 20 серпня, приблизно 700 млн у вересні та ще ~700 млн у жовтні. Процес розблокування поділений на дев'ять етапів і триває до 2027 року. І шорти досі там. Понад 250 мільйонів акцій залишаються короткими. Якщо інсайдери починають продавати нові пропозиції, шорти отримують свіжі боєприпаси. Якщо продавці знову не з'являться, тиск може продовжуватися. Ось чому я не надто захоплююся першою реакцією 8%. Один розблокування вижив. Наступні кілька — набагато серйозніший тест. За таку ціну $SPCX може виглядати дешево або дорого — залежно від вашого часового горизонту. Я тут не завантажуюся. Нехай постачання заспокоїться спочатку. Не поспішайте. Без паніки. Просто дивлюся запис. $SPCX $XSPCX

Відскок SpaceX може стати сигналом, на який Crypto так чекала Було розблоковано майже 912 мільйонів акцій SpaceX, і багато хто очікував хвилі продажів. Натомість ринок став свідком протилежного. SpaceX сильно відновилася, оскільки тиск продавців з боку працівників і ранніх інвесторів виявився значно слабшим, ніж очікувалося, а свіжі покупки та шорт-покриття сприяли відновленню. Стабільний бізнес-імпульс і постійний оптимізм щодо ШІ ще більше зміцнили впевненість Волл-стріт. Ще важливіше те, що Волл-стріт і крипторинок дедалі більше пов'язані через один і той же потік капіталу. Коли гроші повертаються до акцій технологічних, штучного інтелекту та напівпровідникової галузі, апетит інвесторів до ризику зазвичай зростає, що дозволяє капіталу надходити в такі активи, як $BTC та $ETH. Навпаки, коли акції США зазнають тиску через вищі відсоткові ставки або отримання прибутку, криптовалюта часто реагує майже миттєво. Причина проста: обидва ринки тепер керуються тими ж макрофакторами — очікуваннями політики Федеральної резервної системи, глобальною ліквідністю, економічними даними США та інституційними потоками капіталу. Багато великих інвестиційних фондів виділяють капітал як у технологічні акції, так і в цифрові активи, що означає, що зміни настроїв на Волл-стріт можуть швидко поширитися на крипторинок. Ось чому відновлення SpaceX стосується не однієї компанії. Це свідчить про те, що інвестори залишаються готовими купувати активи з високим зростанням після того, як основні ризики будуть враховані. Якщо це відновлення пошириться на сектори штучного інтелекту та технологій, $BTC і $ETH можуть стати одними з найбільших бенефіціарів, особливо якщо з'являться додаткові каталізатори з боку ФРС або продовження надходження ETF. Якщо ви вважаєте цей аналіз цінним і хочете бути попереду наступних великих подій, що пов'язують Уолл-стріт і криптовалюту, слідкуйте за мною, щоб отримувати більше оновлень. #SpaceXUnlockRebound #PayrollsDropCPIFocus #AIMemoryStressTest $BTC $ETH