#Amazon3TrillionClub

🔴 J'adore ça. Un moment FinTwit nostalgique discutant des noms uniques. 🔴 Je vais juste vous montrer mes chiffres pour $AMZN pour appuyer mon propos. 🔘 La répartition du carnet de commandes vers les laboratoires exagère leur réalité à cause de la durée (OpenAI vaut 138 milliards de dollars mais sur 8 ans, avec une montée en puissance progressive, tout est engagé). 🔘 Le Lab IaaS a une marge brute plus faible mais c'est à long terme avec des dépenses opérationnelles incrémentales très faibles, donc il se convertit en un EBIT raisonnable de milieu à haut 30 % et un ROIC de bas à milieu de la dizaine. Correct, pas incroyable. 🔘 Bedrock (inférence de jetons et plateforme d'agents) est ce qui compte vraiment pour AWS. Bedrock croît plus rapidement, surpassera le Lab IaaS avec le temps, avec une marge beaucoup plus élevée (voir le fil ci-dessous sur Bedrock). 🔘 Les charges de travail principales des entreprises continuent de croître avec des marges élevées, plus de mix On Demand ici donc sous-estimé dans le carnet de commandes/RPO. 🔘 Voir mes prévisions AWS ci-dessous. Le Lab IaaS atteint un pic à la mi-dizaine % de l'EBIT d'AWS à mesure que le GW contracté est livré entre 2026 et 2028, avant de décliner vers un taux de croissance élevé unique. 🔘 Le total AWS est tiré par l'entreprise et Bedrock, avec des marges en hausse et une tendance vers la vision de Jassy d'une entreprise à 1 000 milliards de dollars au début des années 2030 (à environ 40 % d'EBIT). 🔘 Un dernier mot : À mesure que la demande des entreprises augmente, je pense en fait que le pouvoir de négociation des clouds par rapport aux laboratoires augmente, car les laboratoires ont plus de concurrence pour le GW incrémental. Les clouds auront un Rev/GW plus élevé provenant des entreprises et donc je soupçonne que plus d'infrastructures de laboratoire seront Neo/Colo/internalisées, et ce qu'ils achètent aux clouds verra en fait les prix augmenter (c'est en fait ce qui se passe aujourd'hui). #DailyOrbit

Amazon ($AMZN) a officiellement rejoint le club des capitalisations boursières de 3 000 milliards de dollars, devenant ainsi la cinquième entreprise à atteindre ce jalon aux côtés de Nvidia, Microsoft, Apple et Alphabet. Ce rallye reflète plus que l'optimisme des investisseurs — il souligne comment le cycle d'investissement dans l'IA continue de s'accélérer. 🔹 AWS a enregistré une croissance du chiffre d'affaires de 37 % en glissement annuel, son rythme le plus rapide depuis plus de quatre ans et bien au-delà des attentes. 🔹 Amazon a également relevé son plan de dépenses d'investissement pour 2026 à environ 220 milliards de dollars, la majeure partie de ces dépenses étant destinée à l'infrastructure IA, aux centres de données hyperscale, aux GPU avancés et à l'expansion de la capacité cloud pour répondre à la demande croissante des entreprises en IA. Un autre catalyseur majeur est le renforcement des partenariats d'AWS avec OpenAI, Anthropic et d'autres développeurs d'IA de premier plan, consolidant sa position comme l'une des principales plateformes mondiales pour la formation et le déploiement de grands modèles d'IA. 📈 L'impact va bien au-delà d'Amazon. Les entreprises positionnées pour bénéficier de cette vague de dépenses en IA incluent : • $NVDA – GPU et accélérateurs IA • $MSFT – Azure et écosystème OpenAI • $GOOGL – Services IA Google Cloud • $ORCL – Infrastructure IA d'entreprise • $SKHYNIX – Mémoire à haute bande passante (HBM) • $SNDK – Solutions de stockage haute performance Le franchissement par Amazon du seuil des 3 000 milliards de dollars est plus qu'un jalon de valorisation — il signale que le boom de l'infrastructure IA continue de prendre de l'ampleur. Alors que les Big Tech intensifient leurs investissements en IA, les fournisseurs de cloud, les entreprises de semi-conducteurs et les leaders de l'infrastructure IA restent bien positionnés pour profiter de la prochaine phase d'allocation mondiale de capitaux. Suivez pour des analyses quotidiennes sur la Crypto, l'IA et Wall Street. #Amazon #AI #AWS #ArtificialIntelligence #CloudComputing #BigTech #WallStreet #Stocks #Investing #Semiconductors #Nvidia #OpenAI #Crypto#FedSplitGoesPublic #MSTRSells1638BTC #ISMBeatYieldsFall

Amazon rejoint le club des 3 000 milliards de dollars : l'IA alimente la prochaine vague de croissance de Wall Street Amazon ($AMZN) a officiellement dépassé une capitalisation boursière de 3 000 milliards de dollars, devenant ainsi la cinquième entreprise de l'histoire à atteindre ce jalon, rejoignant $NVDA, $MSFT, $AAPL et $GOOGL. L'action a bondi de près de 27 % en seulement trois séances de bourse, reflétant la confiance croissante de Wall Street dans l'expansion de l'entreprise portée par l'IA. Le principal catalyseur a été la croissance du chiffre d'affaires d'AWS de 37 % en glissement annuel, son rythme le plus rapide depuis plus de quatre ans et bien au-delà des attentes du marché. Parallèlement, Amazon a relevé son plan de dépenses d'investissement pour 2026 à environ 220 milliards de dollars, la majorité de cet investissement étant dirigée vers l'infrastructure IA, les centres de données hyperscale, les GPU avancés et la capacité de cloud computing pour répondre à la demande croissante d'IA en entreprise. Un autre développement clé est l'expansion continue des partenariats d'Amazon avec OpenAI, Anthropic et d'autres entreprises leaders en IA. AWS devient rapidement une plateforme privilégiée pour la formation et le déploiement de grands modèles d'IA, positionnant Amazon au centre de la course mondiale à l'infrastructure IA. Cette dynamique crée un puissant effet d'entraînement dans toute la chaîne d'approvisionnement de l'IA. Les entreprises qui devraient en bénéficier directement incluent $NVDA via les GPU IA, $MSFT avec Azure et OpenAI, $GOOGL via Google Cloud, $ORCL à travers l'infrastructure IA d'entreprise, ainsi que les leaders de la mémoire $SKHYNIX et $SNDK, alors que la demande pour la HBM et le stockage haute performance continue d'accélérer. L'entrée d'Amazon dans le club des 3 000 milliards de dollars est plus qu'un jalon de valorisation — elle renforce l'idée que le cycle d'investissement dans l'IA en est encore à ses débuts. Alors que les Big Tech continuent d'augmenter leurs dépenses en IA, les actions des semi-conducteurs, de l'infrastructure cloud et liées à l'IA devraient rester parmi les principaux bénéficiaires des flux de capitaux mondiaux dans les prochains trimestres. Suivez-moi pour des analyses quotidiennes et des discussions sur les dernières évolutions des marchés Crypto et Wall Street. #Amazon3TrillionClub #KoreaETFVolDown90 #ISMBeatYieldsFall $SNDK $SKHYNIX

🚨 AVERTISSEMENT : $GOOGL VIENT DE FAIRE S'ÉCROULER TOUT LE SECTEUR DE L'IA Google a perdu plus de 20 % en quelques jours et c'est franchement incroyable. 1. Google investit de l'argent dans l'IA. 2. Les investisseurs s'inquiètent maintenant des dépenses en IA. 3. Google s'effondre. Cependant, Google n'est pas la seule entreprise à dépenser des sommes énormes dans l'IA. Et ce n'est pas la société la plus surévaluée... Ce qui signifie que les entreprises qui dépensent le plus vont probablement souffrir encore davantage. Cela pourrait devenir vraiment moche.

🚨 Ce titre ne raconte qu'une partie de l'histoire. Microsoft a bien progressé après les heures de marché. $XMSFT sur OKX a été coté autour de 427,45 USDT, en hausse de 8,18 % sur 24 heures, montrant une forte réaction du marché. Mais le récit autour de la « réduction des dépenses d'investissement » nécessite plus de contexte. Le point clé : Microsoft ne réduit pas soudainement ses investissements en IA. La direction a indiqué que la stratégie d'investissement globale reste inchangée, tandis que le chiffre rapporté d'environ 175 milliards de dollars est en grande partie lié au traitement comptable des locations de centres de données. Ce que les investisseurs récompensent vraiment, c'est la solidité de l'entreprise : 💰 Chiffre d'affaires trimestriel : environ 90 milliards de dollars 📊 Au-dessus des attentes d'environ 87,62 milliards de dollars Le marché revalorise Microsoft en fonction d'une monétisation de l'IA et du cloud plus forte que prévu. $XMSFT a déjà atteint 428,98. Se maintenir au-dessus de 420 après l'ouverture suggérerait que la dynamique reste forte. ⚠️ Si le prix perd 405, cela pourrait indiquer que l'excitation après les heures de marché s'estompe. Rappelez-vous : Courir après les gros titres n'est pas de la recherche. Attendez la confirmation par l'action des prix et le volume. $BTC $ETH $SNDK #30YYieldAt19YHigh #AMZNMissesButRallies #MSFT450BInADay

🚨 LE PDG DE NVIDIA JENSEN HUANG MONTRE EXACTEMENT OÙ VA L'ARGENT DE L'IA NVIDIA A ANNONCÉ PLUS DE 61 MILLIARDS DE DOLLARS D'ENGAGEMENTS DANS 11 ENTREPRISES : → OPENAI — 30 MILLIARDS DE DOLLARS → ANTHROPIC — JUSQU'À 10 MILLIARDS DE DOLLARS → SAFE SUPERINTELLIGENCE — 5 MILLIARDS DE DOLLARS → CORNING ($GLW) — JUSQU'À 3,2 MILLIARDS DE DOLLARS → IREN — JUSQU'À 2,1 MILLIARDS DE DOLLARS → MARVELL ($MRVL) — 2 MILLIARDS DE DOLLARS → LUMENTUM ($LITE) — 2 MILLIARDS DE DOLLARS → COHERENT ($COHR) — 2 MILLIARDS DE DOLLARS → COREWEAVE ($CRWV) — 2 MILLIARDS DE DOLLARS → NEBIUS ($NBIS) — 2 MILLIARDS DE DOLLARS → NAVER — 1 MILLIARD DE DOLLARS JENSEN NE PRÉDIT PAS OÙ L'IA IRA ENSUITE IL LA FINANCE

🚀 Le dernier jalon d'Amazon met en lumière comment l'IA redéfinit l'histoire de croissance de l'entreprise. Amazon a franchi la barre des 3 000 milliards de dollars de capitalisation boursière, rejoignant un petit groupe des entreprises les plus précieuses au monde. Plus important encore, l'enthousiasme récent des investisseurs a été stimulé par la solidité de son activité cloud plutôt que par ses opérations traditionnelles de vente au détail. AWS a livré un autre trimestre solide, avec une croissance robuste du chiffre d'affaires d'une année sur l'autre qui a renforcé l'idée que la demande des entreprises pour l'infrastructure IA reste saine. Les résultats ont contribué à apaiser les inquiétudes selon lesquelles les dépenses agressives d'Amazon en IA prendraient trop de temps à générer des retours significatifs. La direction a également augmenté ses prévisions d'investissement en capital pour l'année, signalant une confiance continue dans l'expansion de l'infrastructure IA et cloud. Plutôt que de considérer des dépenses plus élevées comme un point négatif, de nombreux investisseurs les voient désormais comme un investissement à long terme visant à capter la demande future. Si l'adoption de l'IA continue de s'accélérer dans les industries, l'activité cloud d'Amazon pourrait rester l'un des moteurs de croissance les plus forts de l'entreprise dans les années à venir. Ce post reflète uniquement des observations de marché et ne doit pas être considéré comme un conseil en investissement. Effectuez toujours vos propres recherches avant de prendre des décisions financières. $AMZN $SNDK $SKHYNIX #Amazon #AI #AWS #CloudComputing #TechStocks #Investing

🚨 Google fait un pari plus important sur l'IA — et ce n'est pas seulement une question de modèles La course à l'IA ne consiste plus seulement à construire le modèle le plus intelligent. Elle devient une bataille pour l'infrastructure. Des rapports suggèrent que Google soutient des projets de centres de données IA via des financements de plusieurs milliards de dollars et des arrangements garantis par la dette, sécurisant potentiellement environ 20 % de participation au capital en retour. Plutôt que de simplement louer de la capacité de calcul, Google se positionne au sein de l'infrastructure qui alimente la prochaine génération d'IA. ⚡ Pourquoi c'est important : • La puissance de calcul devient l'une des ressources les plus rares de l'IA. • La demande pour des puces avancées, l'électricité et les centres de données continue d'exploser. • Posséder une partie de l'infrastructure peut offrir des avantages stratégiques à long terme. • Les entreprises qui sécurisent tôt la capacité de calcul pourraient être mieux positionnées à mesure que l'adoption de l'IA s'accélère. La course à l'IA évolue. Le succès pourrait dépendre non seulement de meilleurs modèles, mais aussi de qui contrôle le matériel, l'énergie et la capacité de calcul qui les soutiennent. À mesure que l'infrastructure IA s'étend, les entreprises dans les secteurs des semi-conducteurs, du cloud computing et des centres de données pourraient rester au cœur de la prochaine vague d'innovation. #AI #Google #DataCenters #CloudComputing #Semiconductors #BTC #GOOGL #MU #DailyOrbit

Et puis il n'en restait plus que trois. Amazon a finalisé un investissement de 50 milliards de dollars dans OpenAI, rejoignant Microsoft et Nvidia dans le financement de la même entreprise, le troisième hyperscaler à signer un chèque énorme au laboratoire d'IA qu'ils veulent tous aussi comme client. La question dans le sujet, pari ou bulle, est exactement la bonne. Voici le schéma auquel je reviens sans cesse. Lorsque chaque acteur dominant de l'infrastructure finance le même centre de demande, le boom des dépenses en capital pour l'IA commence à sembler en partie autoréférentiel, le capital circulant entre une poignée de géants qui sont simultanément fournisseurs, clients et investisseurs les uns des autres. Cela peut être une conviction sincère dans une technologie générationnelle, et cela peut concentrer le risque de manière à mal finir si la demande finale déçoit. Les deux sont d'actualité. Pour la crypto, c'est la même histoire d'infrastructure à laquelle elle est liée, validée et mise à l'épreuve en même temps. Une échelle impressionnante, une vraie fragilité. Observer les retours, pas seulement les chèques. Ce n'est pas un conseil, juste une analyse. #AmazonInvestsOpenAI #OKXOrbit

1) J'adore ça. Un moment FinTwit nostalgique discutant des noms uniques. 2) Je vais juste vous montrer mes chiffres pour $AMZN pour appuyer mon propos. - La répartition du carnet de commandes vers les laboratoires surestime leur réalité à cause de la durée (OpenAI vaut 138 milliards de dollars mais sur 8 ans, avec une montée en puissance progressive, tout est engagé). - Le Lab IaaS a une marge brute plus faible mais c'est à long terme avec des dépenses opérationnelles incrémentales très faibles, donc il se convertit en un EBIT raisonnable de milieu à haut 30s et un ROIC de bas à milieu de la dizaine. Correct, pas incroyable. - Bedrock (plateforme d'inférence de jetons et d'agents) est ce qui compte vraiment pour AWS. Bedrock croît plus vite, surpassera le Lab IaaS avec le temps, avec une marge bien plus élevée (voir le fil ci-dessous sur Bedrock). - Les charges de travail principales des entreprises continuent de croître avec des marges élevées, plus de mix On Demand ici donc sous-estimé dans le carnet de commandes/RPO. - Voir mes prévisions AWS ci-dessous. Le Lab IaaS atteint un pic à la mi-dizaine de pourcent de l'EBIT AWS à mesure que le GW contracté est livré entre 2026 et 2028, avant de décliner vers une croissance à un chiffre élevé. - Le total AWS est porté par l'entreprise et Bedrock, avec des marges en hausse et une tendance vers la vision de Jassy d'une entreprise à 1 000 milliards de dollars au début des années 2030 (à environ 40 % d'EBIT). - Un dernier mot : à mesure que la demande des entreprises augmente, je pense en fait que le pouvoir de négociation des clouds face aux laboratoires augmente, car les laboratoires ont plus de concurrence pour le GW incrémental. Les clouds auront un Rev/GW plus élevé provenant des entreprises et donc je soupçonne que plus d'infrastructures de laboratoire seront Neo/Colo/internalisées, et ce qu'ils achètent aux clouds verra en fait les prix augmenter (c'est en fait ce qui se passe aujourd'hui).