#SKHynixNANDExpansion

$SKHYNIX Es steht kurz vor dem Abheben. Hynix wird seine Fabrik in Dalian erneut erweitern und die NAND-Kapazität um 50 % steigern! SKHYNIXUSDT Perp 1,008.22 +0.57%

Große negative Nachrichten sind eingetroffen! $SKHYNIX SK Hynix erweitert die NAND-Produktionskapazität in China um 50 %, die Speicher-Bullenmarkt-Blase steht kurz vor dem Platzen 🔥 Exklusiver Bericht der koreanischen Medien vom 11. August: SK Hynix startet die zweite Phase der Dalian NAND-Fabrik neu und erweitert die lokale Produktionskapazität nach der Inbetriebnahme um 50 %. Die Ausrüstung wird im November installiert, die Massenproduktion beginnt in der ersten Hälfte des nächsten Jahres und fügt monatlich 50.000 Wafer Kapazität hinzu. Im vergangenen Jahr hat AI die NAND-Preise fast verzehnfacht, wobei $SNDK, $MU und $SKHY alle stark gestiegen sind. Der Kernhype war die knappe Kapazität. Jetzt durchbricht die großflächige Kapazitätserweiterung direkt die Angebots-Nachfrage-Logik und legt das langfristige Risiko einer Überversorgung offen. $SKHY fiel über Nacht um 1,9 %, während Institutionen gleichzeitig die Kursziele senkten; nur SNDK hält 93,9 Milliarden an langfristig festgelegten Aufträgen, mit der Hälfte seiner Kapazität im Voraus gesichert, unbeeinflusst von der Kapazitätserweiterung, was es zur einzigen sicheren Aktie im Sektor macht. Preiserhöhungen basieren auf Angebotsknappheit; kollektive Kapazitätserweiterungen sind der Terminator des Bullenmarkts. Privatanleger, die blind Speicheraktien jagen, ignorieren die massive neue Kapazität, die im nächsten Jahr online geht. Jetzt Bottom-Fishing bei $SKHY und $MU zu betreiben, wird in einem Jahr zu angebotsbedingten Verkäufen führen, mit einem schnellen Platzen der Bewertungsblase. Nur $SNDK, gestützt durch Aufträge, kann den Zyklus überstehen; andere Speicheraktien haben ein enormes Korrekturpotenzial! ⚠️Die Informationen dieses Artikels sind nur eine objektive Marktinterpretation und stellen keine Anlageberatung dar #AI基建融资升温，英伟达英特尔路径分化 #苹果测试长鑫存储芯片并展开初步供货谈判 #财报观察员：AI基建财报接力登场

Das wichtigere Signal bei der SK hynix Dalian Phase-2-Erweiterung ist nicht die kurzfristige Kapazitätserhöhung, sondern ihr Zeitpunkt. Die Ausrüstungsinstallation ist Berichten zufolge für das zweite Halbjahr 2026 geplant, mit einer zusätzlichen Produktion von etwa 30.000–50.000 Wafern pro Monat im ersten Halbjahr 2027. Die Nachfrage nach Enterprise-SSDs von KI-Rechenzentren stützt heute einen angespannten NAND-Markt. Doch die Erweiterungen in China und Korea bedeuten, dass 2027 testen könnte, ob diese Nachfrage dauerhaft genug ist, um das neue Angebot aufzunehmen, ohne den Speicher-Aufwärtstrend zu beenden. Meine Einschätzung: Die Umsetzung ist wichtig, aber die Nachfragesichtbarkeit wird noch wichtiger sein. Keine Beratung, nur Analyse. #SKHynixNANDExpansion

SK hynix nimmt den Bau seiner zweiten NAND-Fabrik in Dalian, China, laut Seoul Economic Daily wieder auf. Die Erweiterung könnte die NAND-Produktionskapazität in China um etwa 50 % erhöhen. Die Installation der Ausrüstung könnte bereits im November beginnen, mit einer Zielsetzung für die Massenproduktion in der ersten Hälfte des Jahres 2027. Dies ist ein bemerkenswertes Signal. SK hynix hatte das Projekt zuvor während des NAND-Abschwungs pausiert. Jetzt, da KI-Datenzentren die Nachfrage nach SSDs und NAND stärker antreiben, bringt das Unternehmen die Kapazitätserweiterung wieder auf den Tisch. Der Speicherzyklus könnte sich zu etwas viel Größerem entwickeln als nur einem KI-Boom.

Der Speichersektor weist jetzt im Grunde sehr wenig Volatilität auf, aber das Handelsvolumen gehört immer noch zu den höchsten. Es fühlt sich so an, als wäre der Trend von Hynix dem von SpaceX früher ähnlich, wo nach dem Ende der extremen Entschuldung sowohl Bullen als auch Bären ausgestiegen sind und eine Phase mit hoher Umschlagshäufigkeit und geringer Amplitude der Akkumulation eingetreten ist. Obwohl die narrative Blase geplatzt ist, sind die Fundamentaldaten von Samsung, Hynix und Micron tatsächlich solide, besonders im Vergleich zu SpaceX, das einen echten Gewinnanker hat. Vor dem Hintergrund der rasanten Entwicklung von AI kann man zwar nicht sagen, dass Speicher immer knapp sein wird, aber die Nachfrage bleibt stark, insbesondere für HBM und Server-DRAM, die tatsächlich knapp sind. Die NAND-Versorgung könnte in Zukunft als erstes beginnen, sich zu verbessern. Daher sollte die Wachstumsschwelle für die drei großen Speicherhersteller tatsächlich höher sein als die von SanDisk. Derzeit scheint die Stammaktie von Hynix bei 1.420.000 KRW/1000 USD ein gutes Kosten-Nutzen-Verhältnis zu haben, daher habe ich wieder eine Long-Position eröffnet, um einige zu halten, während ADRs einen Aufschlag haben, und ich weiß nicht, wann dieser plötzlich ausgeglichen werden könnte. Psychologisch fühlt sich das Shorten von ADRs sicherer an als das Longgehen, daher gehe ich zuerst bei der Stammaktie long. Im Allgemeinen dauern extreme Marktbedingungen etwa zwei Wochen, daher ist die Positionierung auf eine Erholung jetzt mit einer viel höheren Erfolgsquote verbunden als das Wetten auf weitere Rückgänge. $SKHYNIX $SNDK #AIInfraEarningsWatch #CPIToResetFedBets #AIInfraFundingDiverges

SK HYNIX $SKHY PLANT, DIE NAND-PRODUKTIONSKAPAZITÄT IN CHINA UM ~50 % ZU ERHÖHEN, INDEM DIE DALIAN FAB 2 WIEDER IN BETRIEB GENOMMEN WIRD, LÄSST DIE SEOUL ECONOMIC DAILY WISSEN.

SK HYNIX WIRD DIE NAND-PRODUKTION IN CHINA UM 50 % ERHÖHEN - SEDAILY

SK HYNIX WIRD DIE NAND-PRODUKTION IN CHINA UM 50 % ERHÖHEN - SEDAILY

Exklusiv: SK hynix wird NAND-Produktion in China um 50 % erhöhen SK hynix nimmt den Bau seiner zweiten NAND-Flash-Fabrik in Dalian, China, wieder auf und erweitert damit seine lokale Produktionskapazität um etwa 50 %. Der Bau der Dalian Fab 2 begann vor vier Jahren, wurde jedoch nach dem Abschwung auf dem Speicherchipmarkt für längere Zeit ausgesetzt. SK hynix plant, bis Jahresende mit der Installation der Halbleiter-Produktionsanlagen zu beginnen und die Fabrik in der ersten Hälfte des nächsten Jahres vollständig in Betrieb zu nehmen. Laut Quellen aus der Halbleiterindustrie am 11. August hat Solidigm, die NAND-Tochter von SK hynix, die Investitionen in die Dalian Fab 2 in der ersten Jahreshälfte wieder aufgenommen und den Bau neu gestartet. Die Produktionsanlagen sollen bereits im November angeliefert werden, wobei die Fabrik ein Massenproduktionssystem etablieren und in der ersten Hälfte des nächsten Jahres mit der Herstellung von NAND-Flash beginnen soll. Die neue Fertigungslinie ist Berichten zufolge für eine monatliche Wafer-Eingangskapazität von rund 50.000 Wafern ausgelegt. Zusammen mit der bestehenden Kapazität der Dalian Fab 1 von 100.000 Wafern pro Monat würde dies die lokale Produktionskapazität von SK hynix um etwa 50 % erhöhen. Die Investitionen in Dalian werden nach einer vierjährigen Pause wieder vorangetrieben, da die Expansion von Rechenzentren für künstliche Intelligenz eine starke Nachfrage nach Enterprise-Solid-State-Drives auslöst und die NAND-Preise auf fast das Zehnfache des Vorjahresniveaus steigen lässt. SK hynix gründete Solidigm nach der Übernahme von Intels NAND-Geschäft im Jahr 2021, übernahm die Dalian Fab 1 und das umliegende Gelände, bevor im Mai des Folgejahres mit dem Bau der Fab 2 begonnen wurde. Der Speicherabschwung und US-Exportbeschränkungen für Halbleiterfertigungsanlagen nach China brachten den Fortschritt jedoch zum Stillstand, sodass nur das strukturelle Grundgerüst der Fabrik fertiggestellt wurde. Mit dem Bau der Dalian Fab 2 verfolgt SK hynix eine zweigleisige Strategie für NAND-Produktion und -Vertrieb. Das Unternehmen plant, in Dalian NAND mit geringerer Schichtanzahl auf Basis ausgereifter Technologie herzustellen, während die Produktion von fortschrittlichem NAND mit hoher Schichtanzahl in Cheongju konzentriert wird. Dalian soll sich auf die Produktivitätssteigerung für NAND der 100-Schichten-Klasse auf Basis der ausgereiften Floating-Gate-Architektur von Intel fokussieren, während die Produktion von NAND mit mehr als 300 Schichten voraussichtlich in inländischen Anlagen wie der M17-Fabrik in Cheongju konzentriert wird. Das Unternehmen hatte zuvor angekündigt, 19,1 Billionen KRW in die M17-Fabrik in Cheongju zu investieren, mit dem Plan, bis Ende 2028 den ersten Reinraum zu eröffnen und dort NAND-Produkte der nächsten Generation herzustellen. „Die Dalian Fab 2 soll die gleiche Gerätekonfiguration wie Fab 1 verwenden“, sagte eine Branchenquelle. „Meinem Verständnis nach wird sie eine monatliche Wafer-Eingangskapazität zwischen 40.000 und 60.000 Wafern haben.“