TraderS | 缺德道人
TraderS | 缺德道人
宏观 × 美股 × Crypto 交易员 拆解美联储、战争与全球资金流 提前捕捉 美股 / 原油 / BTC / 金银 / 风险资产拐点 和读者一起看金融风暴 🌪 推特同名TraderS | 缺德道人，账号TraderS18
38Sledování
1,9 tis.sledující
Informační kanál
Živé vysílání
Informační kanál
Pokud bychom měli vysvětlit dnešní pokles z pohledu Dazie, tak je to tak, že po včerejším vyčerpání emocí a relativně klidném předání si trh na chvíli oddechl a po odrazu si postupně uvědomil situaci. Vnitřní řízení Dazie je příliš plošné, kromě starého Huanga tu prakticky není nikdo, kdo by mohl krátkodobě převzít vedení, musí rozumět práci všech oddělení, musí umět udržet dobré vztahy s těmi 60 manažery, musí rozumět technologiím, musí umět plánovat budoucnost, musí umět udržovat dobré vztahy s různými zeměmi světa, musí umět vyrovnat všechny články v průmyslovém řetězci a jejich dodavatele...
Stručně řečeno, požadavky na schopnosti tohoto CEO jsou příliš vysoké, není to něco, co by mohl vyřešit někdo dosazený zvenčí, a uvnitř firmy se dosud nepodařilo vychovat nástupce.
Pokud by Nvidia náhle „zkolabovala“, pak americké AI giganty, kteří udržují vysoké ocenění pomocí různých nekonvenčních metod jako jsou křížové vlastnictví a složité holdingové struktury, skutečně hrozí riziko přerušení finančního řetězce. Jakmile by došlo k panickému výprodeji, současný pokles je jen malou ukázkou toho, co by mohlo přijít. $NVDA #美联储鹰派信号密集释放，12月加息节奏分歧显现
TraderS | 缺德道人
Dnešní všeobecný pokles trhu je pravděpodobně způsoben kombinací předchozího uzavírání zisků po nákupech na dně, růstu výnosů 10letých amerických státních dluhopisů a blížícího se omezení likvidity, které společně vedou k předčasnému přesunu kapitálu.
Dne 10. jsme zmínili, že omezení likvidity může přijít později, než se původně očekávalo. Podle plánu ministerstva financí bude tempo od nynějška pravděpodobně nejprve dvě týdny přísné, v prosinci uvolněné na měsíc, od ledna do poloviny února opět přísné a od konce února pak trvalé uvolňování.
Nyní do konce listopadu: omezení cca 1100 miliard, nejpřísnější
Prosinec: uvolnění cca 1750 miliard, nejvolnější
Od ledna do poloviny února: opět omezení cca 1750 miliard
Od konce února: trvalé uvolňování
Mezitím je však možné, že 12. prosince dojde k vládnímu uzavření. Republikáni by mohli využít situace, kdy obě komory jsou v procedurálním patu, ale na schválení rozpočtu je potřeba 60 hlasů v Senátu, což vyžaduje spolupráci demokratů, kteří pravděpodobně souhlasí jen na dva až tři měsíce, aby mohli později vyjednávat, až budou mít moc.
Tím pádem nový termín vypršení platnosti přichází právě mezi polovinu února a polovinu března, což se kryje s limitem státního dluhu. Pokud by byl limit zvýšen, uvolňování od konce února by zaniklo. Pokud by došlo k patové situaci, peníze by mohly být uvolněny, ale veřejné mínění a tržní sentiment by byly plně zaměřeny na uzavření vlády a možné selhání splácení, což by znamenalo, že oživení likvidity a sentimentu by nebylo synchronní a trh by se těžko zotavoval. #美联储鹰派信号密集释放，12月加息节奏分歧显现
Dnešní všeobecný pokles trhu je pravděpodobně způsoben kombinací předchozího uzavírání zisků po nákupech na dně, růstu výnosů 10letých amerických státních dluhopisů a blížícího se omezení likvidity, které společně vedou k předčasnému přesunu kapitálu.
Dne 10. jsme zmínili, že omezení likvidity může přijít později, než se původně očekávalo. Podle plánu ministerstva financí bude tempo od nynějška pravděpodobně nejprve dvě týdny přísné, v prosinci uvolněné na měsíc, od ledna do poloviny února opět přísné a od konce února pak trvalé uvolňování.
Nyní do konce listopadu: omezení cca 1100 miliard, nejpřísnější
Prosinec: uvolnění cca 1750 miliard, nejvolnější
Od ledna do poloviny února: opět omezení cca 1750 miliard
Od konce února: trvalé uvolňování
Mezitím je však možné, že 12. prosince dojde k vládnímu uzavření. Republikáni by mohli využít situace, kdy obě komory jsou v procedurálním patu, ale na schválení rozpočtu je potřeba 60 hlasů v Senátu, což vyžaduje spolupráci demokratů, kteří pravděpodobně souhlasí jen na dva až tři měsíce, aby mohli později vyjednávat, až budou mít moc.
Tím pádem nový termín vypršení platnosti přichází právě mezi polovinu února a polovinu března, což se kryje s limitem státního dluhu. Pokud by byl limit zvýšen, uvolňování od konce února by zaniklo. Pokud by došlo k patové situaci, peníze by mohly být uvolněny, ale veřejné mínění a tržní sentiment by byly plně zaměřeny na uzavření vlády a možné selhání splácení, což by znamenalo, že oživení likvidity a sentimentu by nebylo synchronní a trh by se těžko zotavoval. #美联储鹰派信号密集释放，12月加息节奏分歧显现
Trh je tak dychtivý po dobrých zprávách, že i taková PPI data, která obvykle nejsou tak důležitá a dnes večer vlastně také nebyla tak dobrá, výrazně snížila pravděpodobnost zvýšení sazeb o 50 bazických bodů v prosinci #美联储鹰派信号密集释放，12月加息节奏分歧显现
Dnešní data jsou za námi, teď zase začnou mluvit ti staří z Fedu, uvidíme, jestli tentokrát nevypustí nějaký nesmysl, trh je už teď v takovém stavu, že by si měli aspoň hrát na dobré kluky
TraderS | 缺德道人
Dnešní data PPI lze interpretovat obousměrně, celkový meziroční i meziměsíční růst je nižší než očekávání.
Z hlediska žurnalistiky lze říci, že jsou nižší než očekávání, ale zároveň jde o nejvyšší hodnotu za poslední čtyři roky.
Každopádně celkový dojem je lepší než u úterního CPI, což lze považovat za malou útěchu v chladném větru? #美联储鹰派信号密集释放，12月加息节奏分歧显现
Dnešní data PPI lze interpretovat obousměrně, celkový meziroční i meziměsíční růst je nižší než očekávání.
Z hlediska žurnalistiky lze říci, že jsou nižší než očekávání, ale zároveň jde o nejvyšší hodnotu za poslední čtyři roky.
Každopádně celkový dojem je lepší než u úterního CPI, což lze považovat za malou útěchu v chladném větru? #美联储鹰派信号密集释放，12月加息节奏分歧显现
TraderS | 缺德道人
Dnes večer v půl desáté budou opět zveřejněna data PPI, v tomto tržně citlivém a bouřlivém období může i mírně horší číslo znamenat další komplikace.
Čistě intuitivně se zdá, že horší data CPI z úterý mohou naznačovat, že i PPI dnes večer nebude příliš dobré. Ale ve skutečnosti nelze přímo srovnávat horkost CPI a PPI, protože oba mají odlišné statistické metodiky.
Aktuálně však trh stále více ovlivňuje přerozdělení sil mezi různými frakcemi po oslabení moci Trumpa po jeho neúspěchu ve volbách.
Tržní očekávání, zejména celkový meziměsíční pokles oproti předchozím hodnotám, je nyní výraznější, takže titulky rychlých zpráv po zveřejnění dat mohou vypadat lépe, ale klíčové je, zda budou lepší než očekávání.
Počkejme, tentokrát to nelze odhadnout, takže nebudeme spekulovat, trh v této fázi není vhodný pro hazard. Kromě PPI budou také projevy představitelů Fedu a náhodné nečekané události, proto je v období volatility velmi důležité dobře řídit rizika a umět včas uzavřít pozice, trendové hnutí může přijít až za měsíc nebo dva.
Dnes večer v půl desáté budou opět zveřejněna data PPI, v tomto tržně citlivém a bouřlivém období může i mírně horší číslo znamenat další komplikace.
Čistě intuitivně se zdá, že horší data CPI z úterý mohou naznačovat, že i PPI dnes večer nebude příliš dobré. Ale ve skutečnosti nelze přímo srovnávat horkost CPI a PPI, protože oba mají odlišné statistické metodiky.
Aktuálně však trh stále více ovlivňuje přerozdělení sil mezi různými frakcemi po oslabení moci Trumpa po jeho neúspěchu ve volbách.
Tržní očekávání, zejména celkový meziměsíční pokles oproti předchozím hodnotám, je nyní výraznější, takže titulky rychlých zpráv po zveřejnění dat mohou vypadat lépe, ale klíčové je, zda budou lepší než očekávání.
Počkejme, tentokrát to nelze odhadnout, takže nebudeme spekulovat, trh v této fázi není vhodný pro hazard. Kromě PPI budou také projevy představitelů Fedu a náhodné nečekané události, proto je v období volatility velmi důležité dobře řídit rizika a umět včas uzavřít pozice, trendové hnutí může přijít až za měsíc nebo dva.
Dnes se vlastně třetí aféra Huang Renxuna nešířila, ale Bitcoin právě klesl pod 68k, Ethereum pod 1900, tržní sentiment je stále špatný a likvidita se nezlepšila. Říká se, že zaměstnanci Nvidie už začali společně petičně žádat návrat starého Huang a dát mu další šanci.
I když je starý Huang Číňan a jeho situace nemusí být opakovatelná, jak by se lidé kolem Trumpa nemohli cítit ohroženi?
Dnes se podařilo odstranit nejslabšího Huang Renxuna, a po úspěchu se chuť zvětšila, možná půjdou po Musku, Hegsethovi, Besentovi, až po samotného Trumpa. Kde je tedy hranice týmu Trumpa? Budou se nechat jen tak zlikvidovat? $NVDA #英伟达宣布黄仁勋辞去CEO职务
Do prdele, Chuan'er, myslíš to vážně, fakt chceš Cooka přesunout? Gay opravdu nedělá chyby mezi muži a ženami... Grafické karty Colorful asi půjdou na dračku🌚$NVDA #英伟达宣布黄仁勋辞去CEO职务
